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中信证券在港上市融资17亿美元

2011-10-03 23:05阅读:
【注:外资投行,能13.30港币认购中信证券,看不上已上市中资金融股?市场,就这个德行。靠忽悠来麻痹大众。 中信证券在港上市融资17亿美元】

  英国《金融时报》 莎拉•米西金 汉妮•桑德尔 香港报道

  中国最大券商中信证券(Citic Securities)在香港成功融资17亿美元,投资者对中国不断发展的资本市场的兴趣,战胜了市场近期的萎靡。
  据参与交易的银行家表示,发行价为每股13.30港元,是最初公布的价格区间的中值,并且得到了超额认购。
  近几周来,由于市场动荡,许多公司均推迟了在香港上市的计划。上周,有“中国卡特彼勒”之称的工程机械公司三一重工(Sany Heavy Industry)推迟了33亿美元的上市融资计划,三一重工的竞争对手徐州工程机械集团有限公司(XCMG)同样如此,徐工集团拟融资不超过15亿美元。
  一位驻香港的基金经理表示:“中信证券被视为证券界的领先者,这只股票可能是押注未来中国资本市场自由化的工具。”
  中信证券IPO是今年以来香港规模第四大的IPO,排在嘉能可(Glencore)、普拉达(Prada)和上海医药集团股份有限公司(Shanghai Pharmaceuticals Holding)之后。这起IPO也是全球第三大宗金融业IPO,仅次于Bankia和Vallares。
  根据招股说明书,中信证券
旗下投资银行部去年的承销额在中国市场上排名第一,而资产管理部,按共同基金资产管理规模计算,从2008年至2010年在国内均排在第一位。

  已在上海上市的中信证券是中信集团(Citic Group)的一部分。中信集团是中国内地背景最深厚的金融集团之一。
  中信证券得益于北京方面的政策,即鼓励中国金融体系减轻对银行和放贷市场的依赖,加速资本市场的发展。
  根据香港建银国际(CCB International)的数据,去年放贷占中国总债务的大约75%。
  与中信证券形成反差的是,中国各大上市银行近期蒙上了一层阴影,投资者担心,在中国经济放缓、信贷成本上升之际,这些银行将面对又一轮的坏账。
  知情人士称,中信证券上市的筹备工作,如物色基石及锚定投资者,已经在进行中。
  首先要找的对象可能是新加坡的大型投资基金和中东的一些主权财富基金。相比于银行,这些基金可能对投资一家证券公司更感兴趣。
  “中信证券的利润率相当不错,”了解该公司的一名银行家表示。他指出,中信在零售券商市场拥有强大地位,这个市场的竞争没有投行那么激烈。
  中信证券去年的净利润为113亿元人民币(合17.6亿美元),今年预计将实现净利润135亿元人民币。
  该公司拥有多元化的业务,包括资产管理(去年管理下的资产达到460亿元人民币)和投资部门,以及券商和投行业务。
  香港上市所得的一部分资金,将用于支持该公司的国际扩张计划。
  知情人士称,除了中信证券本身以外,中国建行(CCB)、中国工行(ICBC)以及中金公司(CICC)的证券部门将与摩根士丹利(Morgan Stanley)一起承销此次上市。

译者/和风

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