平安将于10月15日推出其首款寿险费率市场化新品“平安福”，值得注意的是，该产品预定利率为4%，高于目前市场上已有的同类产品。在目标客户方面，此款产品主要面向中高端客户市场，该产品起步保障金额为20万元，在所有产品中最高。
此外，为争取到更多中高端客户，平安人寿此次还制定了与以往不同的激励策略，如此次将给予做到100万元保额以上的营销员在所有产品中最高水平的佣金。在产品形态方面，该款产品此次还增加趸缴功能。
http://finance.sina.com.cn/money/insurance/bxdt/20131012/014616965578.shtml
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平安这次推出的产品，符合原先我的预期，百分4的传统险，符合中高端消费者的购买预期。百分5以上的，才是高利率保单，保险公司的亏损可能性不小。此外，百分4的传统险，加上百分1的费用，要求保险公司投资收益达到5，否则，就可能有利差损。而明年开始，保险公司的投资收益就从5，每年增加0.25，一直到5.5的收益，从这个假设中，可以看出，百分4的传统险，利差还有。此外，除了利差，保险公司还会有死差的收益；而费差，看这款产品的激励，估计是没有了。境外的保险公司主要靠死差盈利，看来是符合市场的。
附：长江证券的产品调查研报：
美国在 20 世纪 90 年代曾经历保险公司破产的高潮，破产的冲击在保单方面主要体现为退保潮、高抵押以及固定的且较高的保证利率支出。从另外一个方面来看，新单这几个方面的变化既是创新同时也是风险积聚的开始。
高保证利率保单。保证利率包括两个部分：产品的定价利率，产品的生存给付。产品的生存给付是指保单条款约定在一定条件之下，保险公司提供保额的一定比例作为生存给付金。虽然生存给付的设置满足了消费者保本的心里，在一定程度上也能够扩大公司保费规模，但是
此外，为争取到更多中高端客户，平安人寿此次还制定了与以往不同的激励策略，如此次将给予做到100万元保额以上的营销员在所有产品中最高水平的佣金。在产品形态方面，该款产品此次还增加趸缴功能。
http://finance.sina.com.cn/money/insurance/bxdt/20131012/014616965578.shtml
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平安这次推出的产品，符合原先我的预期，百分4的传统险，符合中高端消费者的购买预期。百分5以上的，才是高利率保单，保险公司的亏损可能性不小。此外，百分4的传统险，加上百分1的费用，要求保险公司投资收益达到5，否则，就可能有利差损。而明年开始，保险公司的投资收益就从5，每年增加0.25，一直到5.5的收益，从这个假设中，可以看出，百分4的传统险，利差还有。此外，除了利差，保险公司还会有死差的收益；而费差，看这款产品的激励，估计是没有了。境外的保险公司主要靠死差盈利，看来是符合市场的。
附：长江证券的产品调查研报：
美国在 20 世纪 90 年代曾经历保险公司破产的高潮，破产的冲击在保单方面主要体现为退保潮、高抵押以及固定的且较高的保证利率支出。从另外一个方面来看，新单这几个方面的变化既是创新同时也是风险积聚的开始。
高保证利率保单。保证利率包括两个部分：产品的定价利率，产品的生存给付。产品的生存给付是指保单条款约定在一定条件之下，保险公司提供保额的一定比例作为生存给付金。虽然生存给付的设置满足了消费者保本的心里，在一定程度上也能够扩大公司保费规模，但是