法源寺位于原北京宣武法源寺前街，现存建筑为清朝风格。
唐贞观十九年，唐太宗亲征高句丽兵败回朝途经幽州（北京），建寺以告慰阵亡将士，赐名“悯忠寺”。武后至唐玄宗时，大兴佛事，寺庙倍增，但不久即发生“安史之乱”，很多寺院被破坏，但由于悯忠寺身份特殊，却完整地保存下来。安禄山进入幽州后，自称大燕皇帝，在悯忠寺东建塔，并将寺名改为“开元
寺”。其后，安禄山被其子安庆绪所杀，史思明归降唐朝，在悯忠寺东南也建一塔，但不久，史思明再次反唐，杀死了安庆绪自立为王，并效仿安禄山将“悯忠寺”
更名为“顺天寺”。到僖宗中和二年，一场大火将悯忠寺焚毁。幽州节度使李可举不忍古寺被被毁，捐出俸禄重建悯忠寺。复建后的悯忠寺高大雄伟，成了当时幽州
标志性建筑。
到了辽代，幽州升为南京，又称燕京，悯忠寺成为南京城内最重要的寺院，备受皇家重视，辽帝多次在悯忠寺内斋僧建道场，北宋使者到南京，也往往住在悯忠寺，这里已成为皇家重要的行馆。在辽代，悯忠寺再遭大火，又逢地震,损毁严重，辽道宗下令重修，历时14年复建。
北宋灭亡后宋钦宗等皇室被金软禁于此。到金统治时期，由于提倡“崇儒重道”，悯忠寺曾成为科举考试的场所。元末明初，悯忠寺破坏殆尽，几度沦为民舍。明朝经历四次修缮，其中第一次奠定了今日所见法源寺的基础。修复后，明英宗改额，敕赐“崇福禅寺”。
清朝时雍正帝将悯忠寺改名为法源寺。还请来江南宝华山永海福聚律师住持法源寺，从此法源寺成为北方佛教律宗传播的中心，长盛不训。乾隆帝为法源寺亲书经
文，还亲赐“法海真源”匾额，至今仍悬于大雄宝殿。民国初期，法源寺还成立了“中华佛学院”和“法源寺佛学院”。1963年，“亚洲十一个国家和地区佛教
徒会议”也在法源寺举行。不过令人遗憾的是法源寺虽然号称佛教文物图书馆，但好多东西不对外展出，尤为可惜。台湾作家李敖的小说北京法源寺也取材于此。
