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关税大战对中国半导体的影响

2025-04-08 17:32阅读:
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在美国加征34%关税之后,中国也对原产于美国的所有进口商品加征34%的关税,特朗普威胁要再加征50%。中美关税大战逐步升级,对中国半导体产业有哪些影响?

一、认定

哪些产品会被认定为原产于美国?这是关税大战首先要解决的问题。中国国务院关税税则委员会、商务部、海关总署对“原产于美国的所有产品加征34%的关税”,目前具体细则尚未出台。由于美国公司主导的高端芯片大多数在美国之外制造,而且芯片的价值也由多个经济体分享,因此如何认定美国芯片可能需要一套相对复杂的规则。按以往惯例,中国海关对进口产品通过多种方法来判定某个产品的归属:

一,根据《中华人民共和国海关关于原产地的规定》,产品的“原产地”通常以其最后完成“实质性改变”的地点为准。如果芯片在美国设计、生产或组装完成,则视为“美国产品”;

二,若产品在美国以外地区(如中国台湾、韩国)制造,但核心技术、设计或知识产权归属美国公司,海关可能会通过“经济实质”,或者也会根据生产国出具的证明来判断将其原产地。

三,海关可能要求进口商提供供应链证明文件(如发票、合同、原产地证明),以追踪产品的制造和设计来源。通过供应链来看是否是美国公司主导,是否属于原产于美国的产品。

四,商务部、海关等部门可能会根据具体情况,出台加征关税的贸易清单。例如2018年贸易战
期间就出具了被额外加税的产品的具体清单。

综合以上规则,再结合中国大陆市场并非大部分美国芯片的最终消费地,国家可能还会通过自贸区内的来料加工等政策,豁免部分用于外销产品的芯片。可能也会结合产品的可替代性、市场急需与否,给出更具针对性的细则。其中比较引人关注的是,海关判定进口芯片“是否原产于美国”,是按生产地来认定,还是综合考量知识产权和最终利益来源等来判定。

二、影响

抛开关税战对经济整体增长的影响,单独来看对半导体行业的影响,中国半导体将整体受益,尤其设备和零部件这些上游环节更加受益,越是上游环节越受益。

一,美国手机芯片虽然很强,但目前已经有一定的替代性,关税可能将加强这个趋势。2024年联发科在中国大陆旗舰手机芯片市场的占有率已接近四成,所以安卓手机芯片市场可能有一部分会被联发科等非美芯片替代。芯片自产自用的苹果无疑最受伤,由于其制造基地基本在中国大陆、越南、印度等地,这次受到关税大战的两面夹击,苹果的市场地位可能会出现下滑。近期苹果大幅下跌,不少果链企业也连续下跌。

二,成熟制程的国产芯片将加速取代美国芯片。中国大陆成熟制程芯片近几年发展势头迅猛,在车规MCU,功率器件,存储和中低端基带等领域,已具备与美国产品竞争的能力。虽然这种竞争主要在中低端市场,但正在通过成本优势和本地化支持逐步挤压美国厂商份额。现在关税为这些产品提供了一定的竞争优势,将明显加快替代相关领域的美国芯片。

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